2006-09-27 三
——工商银行：IPO A+H同时 首试超额配售选择权（绿鞋）
今天，中国工商银行股份有限公司公告《首次公开发行Ａ股招股意向书》和《首次公开发行Ａ股发行安排及初步询价》。
此次发行，实现了A+H“五个同时”，即同时披露、同时询价、同时发行、同样价格和同时上市。公告披露：
本次发行初始发行规模为１３０．０亿股，发行人授予Ａ股联席保荐人（主承销商）不超过Ａ股初始发行规模１５％的超额配售选择权（或称“绿鞋”），若Ａ股绿鞋全额行使，则Ａ股发行总股数将扩大至１４９．５亿股。
本次发行与工商银行境外Ｈ股发行同时进行。Ｈ股初始发行规模约为３５３．９亿股，发行人授予Ｈ股联席簿记管理人不超过Ｈ股初始发行规模１５％的超额配售选择权，若Ｈ股绿鞋全额行使，则Ｈ股发行总股数将扩大至约４０７．０亿股。
发行人计划Ａ股的发行价格在经港元与人民币汇率差异做出调整后，将与Ｈ股发行价格一致。
[超额配售选择权（绿鞋）]
发行人授予本次发行联席保荐人超额配售选择权，联席保荐人可按本次发行价格向投资者超额配售不超过初始发行规模１５％（不超过１９．５亿股）的股票，即向投资者配售总计不超过初始发行规模１１５％（不超过１４９．５亿股）的股票，具体超额配售数量由联席保荐人（主承销商）在Ｔ＋１日根据本次发行的申购情况确定，具体超额配售数量将在Ｔ＋２日公布。超额配售股票将通过向本次发行的部分战略投资者延期交付的方式获得。超额配售的股票全部面向网上投资者配售。
自本次网上发行的股票在上证所上市交易之日起３０个自然日内（含第３０个自然日，若其为节假日，则顺延至下一个工作日），获授权主承销商可使用超额配售股票所获得的资金从集中交易市场（下称“二级市场”）买入本次发行的股票，以稳定后市，但每次申报买入价均不得高于本次发行的发行价，累计买入股数不得超过超额配售股数。获授权主承销商也可代表本次发行的联席保荐人（主承销商）行使绿鞋，要求发行人按本次发行价格超额发行相应数量的股票。因行使绿鞋超额发行的股数＝发行时超额配售股数－使用超额配售股票所获得的资金从二级市场买入的股数。
具体行使绿鞋包括以下三种情况。
１、绿鞋不行使。分两种情况：（１）未进行超额配售；（２）进行了超额配售，但获授权主承销商从二级市场买入的股票数量与超额配售股数相同。
２、绿鞋全额行使。超额配售股数为本次发行初始发行规模的１５％，且获授权主承销商未从二级市场买入本次发行的股票，并要求发行人超额发行本次发行初始发行规模１５％的股票。
３、绿鞋部分行使。分两种情况：（１）超额配售股数为本次发行初始发行规模的１５％，且获授权主承销商从二级市场买入的股票数量小于超额配售股数，因此要求发行人超额发行的股票数量小于本次发行初始发行规模的１５％；（２）超额配售股数小于本次发行初始发行规模的１５％，获授权主承销商未从二级市场买入本次发行的股票或买入的股票数量小于超额配售股数，因此要求发行人超额发行的股票数量小于本次发行初始发行规模的１５％。
在上述有关绿鞋操作结束后，获授权主承销商将在相关操作结束后的两个工作日内将相应的股票划转给延期交付的战略投资者，并在三个工作日内公告绿鞋不行使、全额行使或部分行使的情况。
获授权主承销商在符合相关法律法规规定的条件下，可在股票上市后３０个自然日内以超额配售股票所得的资金从二级市场买入本次发行的股票以支持股价，但该措施并不能保证防止股价下跌。获授权主承销商行使绿鞋后或从二级市场买入的股票数量达到超额配售股数后，将不再采取上述措施支持股价。请投资者关注市场风险。
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